Il s’agit de la première opération d’Interogo en Espagne.
MADRID, 14 (CALPA PARIS)
Interogo, holding appartenant à la fondation du même nom détenue par les propriétaires d’Ikea, a conclu un accord pour devenir actionnaire de Bruc, la société d’énergie renouvelable détenue par Juan Béjar, ancien PDG de FCC et actuel président de Globalvia.
Dans ce qui est sa première transaction dans le secteur des énergies renouvelables, le family office des propriétaires du groupe Ikea a accepté d’acquérir 49 % d’un portefeuille de 1 066 mégawatts (MW) d’actifs de production solaire photovoltaïque en exploitation et en construction du groupe Bruc, ce qui en fait le troisième plus grand actionnaire international de la société aux côtés des fonds de pension OPTrust et Universities Superannuation Scheme (USS), qui sont ceux qui ont vendu cette participation.
Concrètement, la valeur de l’entreprise (capital plus dette) atteint 1.200 millions d’euros, de sorte que 49% du portefeuille serait valorisé à 600 millions d’euros, comme l’ont rapporté à Europa Press des sources familières avec l’opération.
Cette transaction est soumise à certaines approbations réglementaires et à d’autres conditions de clôture habituelles. Banco Santander a agi en tant que conseiller du vendeur (USS et OP Trust) dans la transaction, avec JP Morgan. Greenhill a agi en tant que conseiller de l’acheteur, Linklaters a agi en tant que conseiller juridique du vendeur et Herbert Smith a agi en tant que conseiller juridique de l’acheteur.
Béjar a fondé Bruc fin 2015. Le groupe gère actuellement un portefeuille de 8 500 MW en Espagne. Peu après sa création, OPTrust, l’un des plus grands fonds de pension du Canada, est devenu actionnaire de Bruc.
USS, le principal fonds de pension britannique pour les universités et les établissements d’enseignement supérieur, a rejoint OPTrust en tant qu’investisseur en mai 2021.
Les investissements d’Interogo dans les infrastructures sont réalisés par son fonds d’investissement Inter Infrastructure Capital (IIC), géré par Inter Fund Management et conseillé par IH Infrastructure Advisors.
IH Infrastructure Advisors est l’équipe d’investissement en infrastructure d’Interogo Holding. L’équipe cible les investissements directs, principalement en Europe, dans le secteur de l’infrastructure.
Sa stratégie consiste à prendre des participations dans des sociétés d’infrastructure qui fournissent des services essentiels à la société, résistent à la récession et offrent une protection contre les baisses grâce à des flux de trésorerie stables et prévisibles.
Juan Béjar, président de Bruc, estime que « l’arrivée d’un actionnaire de classe mondiale tel qu’Interogo démontre, d’une part, la capacité de Bruc à créer de la valeur et, d’autre part, la confiance des investisseurs ayant une vision à long terme dans l’ambitieux projet de croissance ».
« La présence d’investisseurs tels qu’OPTrust, USS et Interogo Holding nous donne la force financière dont nous avons besoin pour continuer à créer un grand leader dans le domaine des énergies renouvelables », a-t-il souligné.
