MADRID, 18 sept. (CALPA PARIS) –
Opdenergy a fait appel aux services de BBVA et de la Société Générale.
en tant que conseillers financiers dans le cadre de l’offre publique d’achat volontaire (OPA) d’actions faite par le fonds français Antin, par l’intermédiaire de GCE BidCo, en vue d’acquérir 100 % du capital du groupe d’énergies renouvelables pour un montant d’environ 866 millions d’euros, a informé la Commission nationale espagnole du marché des valeurs (CNMV).
En juin dernier, le fonds français a annoncé l’opération de prise de contrôle d’Opdenergy au prix de 5,85 euros par action, une demande d’autorisation qui a été admise au traitement par la CNMV, déclenchant ainsi le tic-tac de la loi sur les offres publiques d’achat (OPA).
L’opération sera soumise à l’acceptation d’au moins 75% du capital social (111.025.106 actions Opdenergy), bien qu’Antin ait déjà obtenu des engagements irrévocables d’acceptation de la part d’actionnaires totalisant 71,187% du capital social.
Ainsi, cette offre amicale fait suite à un accord antérieur avec les actionnaires fondateurs d’Opdenergy – Gustavo Carrero, Javier Chaves et Javier Remacha – qui détiennent ensemble environ 71% de la société et ont signé des engagements irrévocables de vendre toutes leurs actions à l’initiateur de l’offre.
Deux des actionnaires fondateurs qui ont pris des engagements irrévocables d’acceptation réinvestiront une partie des fonds levés dans GCE BidCo si l’offre est acceptée. Gustavo Carrero Díez, par l’intermédiaire de Marearoja Internacional, et Alejandro Chaves Martínez, par l’intermédiaire d’Aldrovi, devraient détenir chacun jusqu’à 10 % du capital social de GCE BidCo après l’acceptation de l’offre et l’achèvement du réinvestissement.
Un autre des actionnaires de référence du groupe est Indumenta Pueri, le propriétaire de Mayoral, qui détient 6 % du capital de l’entreprise d’énergies renouvelables, bien que l’on ne sache pas encore s’il participera ou non à l’offre.
Ainsi, la condition d’acceptation minimale sera remplie si, en plus des actionnaires qui se sont déjà engagés à vendre, d’autres actionnaires possédant des actions représentant 3,813% du capital social d’Opdenergy acceptent l’offre publique d’achat.
Le fonds a présenté, avec sa demande, deux garanties bancaires accordées par Banco Santander et Crédit Agricole Corporate and Investment Bank, Sucursal en España, en tant que garants pour un montant total de 865,995 millions d’euros. L’institution financière espagnole couvre 519,597 millions d’euros -60% de la garantie- et la banque française 346,398 millions d’euros -les 40% restants-.
MAINTIEN DU SIÈGE EN ESPAGNE.
En outre, le fonds, qui gère plus de 30 milliards d’euros d’actifs dans le cadre de ses différentes stratégies d’investissement, a l’intention de maintenir le siège d’Opdenergy en Espagne et de travailler en étroite collaboration avec la solide équipe de direction actuelle afin de tirer parti des opportunités futures.
Si l’opération se concrétise, Antin prendra le contrôle d’un développeur et producteur d’énergie renouvelable indépendant et intégré verticalement, avec 904 mégawatts (MW) en exploitation, 951 MW en construction et en pré-construction (données à la fin du mois de mars) et une expérience dans le développement de projets d’énergie renouvelable, principalement en Espagne, aux États-Unis, au Chili, en Italie et au Mexique.
Le modèle commercial d’Opdenergy repose principalement sur des contrats d’achat d’électricité à long terme avec des entités privées. Ainsi, 70 % de sa production est contractée par des AAE à long terme avec des contreparties hautement solvables, et dans une moindre mesure par la vente d’énergie sur le marché.
